Tekniska genomförandestandarder för tillämpningen av Europaparlamentets och rådets förordning (EU) nr 596/2014 vad gäller insiderförteckningars format
EUROPEISKA KOMMISSIONEN HAR ANTAGIT DENNA FÖRORDNING
med beaktande av fördraget om Europeiska unionens funktionssätt,
med beaktande av Europaparlamentets och rådets förordning (EU) 596/2014 av den 16 april 2014 om marknadsmissbruk (marknadsmissbruksförordning) och om upphävande av Europaparlamentets och rådets direktiv 2003/6/EG och kommissionens direktiv 2003/124/EG, 2003/125/EG och 2004/72/EG, särskilt artikel 18.9 tredje stycket, och
(1) Enligt artikel 18 i förordning (EU) nr 596/2014 ska emittenter, deltagare på marknaden för utsläppsrätter, auktionsplattformar, auktionsförrättare, auktionsövervakare (företag) och personer som handlar på deras vägnar eller för deras räkning upprätta och utan dröjsmål uppdatera en förteckning över alla personer som har tillgång till insiderinformation och som arbetar för dem genom anställningskontrakt eller på annat vis utför uppgifter genom vilka de har tillgång till insiderinformation, såsom rådgivare, revisorer eller kreditvärderingsinstitut (insiderförteckning). Fastställandet av ett exakt format och användningen av standardmallar bör underlätta en enhetlig tillämpning av kravet på att upprätta och utan dröjsmål uppdatera insiderförteckningar. Ett sådant exakt format bör även säkerställa att behöriga myndigheter får den information de behöver för att kunna skydda finansmarknadernas integritet och utreda eventuellt marknadsmissbruk.
(2) Genom artikel 18.9 i förordning (EU) nr 596/2014 gavs kommissionen befogenhet att fastställa det exakta formatet för insiderförteckningar och formatet för uppdatering av insiderförteckningar, vilket kommissionen gjorde i kommissionens genomförandeförordning (EU) 2016/347. Genom Europaparlamentets och rådets förordning (EU) 2019/2115 ändrades artikel 18 i förordning (EU) nr 596/2014 för att införa en möjlighet för emittenter vars finansiella instrument har tagits upp till handel på en tillväxtmarknad för små och medelstora företag att endast upprätthålla en förteckning över personer vilka, på grund av sin funktion eller befattning hos emittenten, har regelbunden tillgång till insiderinformation, samtidigt som medlemsstaterna ges möjlighet att införa ett krav på att dessa emittenter tillhandahåller mer omfattande insiderförteckningar som innefattar alla personer som har tillgång till insiderinformation, om det är motiverat med hänsyn till specifika nationella omständigheter avseende marknadens integritet. Genom förordning (EU) 2019/2115 infördes också i artikel 18.6 i förordning (EU) nr 596/2014 en ny befogenhet för kommissionen att fastställa formatet för dessa mer omfattande insiderförteckningar och ett krav på att ett sådant format måste vara proportionellt och utgöra en mindre administrativ börda än det format som fastställs i enlighet med artikel 18.9 i förordning (EU) nr 596/2014 (förenklat format). Kommissionen agerade i enlighet med denna befogenhet när den antog kommissionens genomförandeförordning (EU) 2022/1210, som upphävde genomförandeförordning (EU) 2016/347. Genom Europaparlamentets och rådets förordning (EU) 2024/2809 ändrades förordning (EU) nr 596/2014 ytterligare genom att befogenheten i artikel 18.6 ströks och befogenheten i artikel 18.9 ersattes med en ny befogenhet för kommissionen att se över de tekniska genomförandestandarderna för formatet för insiderförteckningar för att utvidga användningen av det förenklade formatet till alla insiderförteckningar som avses i artikel 18.1 och artikel 18.6 första och andra styckena. Därför bör genomförandeförordning (EU) 2022/1210 upphävas och ersättas av en ny förordning.
(3) För att säkerställa att upprättandet och uppdateringen av insiderförteckningar endast medför en begränsad administrativ börda, samtidigt som de behöriga myndigheterna ges möjlighet att identifiera personer som har tillgång till insiderinformation och fastställa kopplingar mellan sådana personer och personer som är inblandade i misstänkt handel, bör de insiderförteckningar som avses i artikel 18.1 och artikel 18.6 första och andra styckena i förordning (EU) nr 596/2014 upprättas och uppdateras i enlighet med det förenklade format som hittills har tillämpats på de insiderförteckningar som avses i artikel 18.6 andra stycket i den förordningen.
(4) Enligt artikel 18 i förordning (EU) nr 596/2014 måste personer som agerar på ett företags vägnar eller för dess räkning upprätta och utan dröjsmål uppdatera en förteckning över alla personer som har tillgång till insiderinformation som rör det företaget och som arbetar för den genom anställningskontrakt eller på annat vis utför uppgifter genom vilka de har tillgång till insiderinformation. För att undvika onödig dubblering av data och minimera den administrativa bördan bör ett företag, i de fall en juridisk person agerar på ett företags vägnar eller för dess räkning (tredjepartsleverantör av tjänster) och har tillgång till insiderinformation som direkt berör det företaget, i sin insiderförteckning endast inkludera uppgifter om en enda fysisk person som agerar som kontaktperson för den tredjepartsleverantören av tjänster.
(5) Eftersom åtskillig insiderinformation kan förekomma inom ett företag samtidigt, bör de insiderförteckningar som avses i artikel 18.1 och artikel 18.6 andra stycket i förordning (EU) nr 596/2014 exakt ange den insiderinformation som de personer som avses i artikel 18.1 i förordning (EU) nr 596/2014 har tillgång till. I detta syfte bör dessa insiderförteckningar innehålla ett avsnitt som är specifikt för varje insiderinformation (det händelsebaserade avsnittet). Varje händelsebaserat avsnitt bör innehålla en förteckning över alla personer som har tillgång till specifik insiderinformation och för varje person bör datum och klockslag anges för när den personen gavs tillgång till denna insiderinformation samt datum och klockslag för när den personen upphörde att ha tillgång till denna insiderinformation. Ett nytt avsnitt bör läggas till i de insiderförteckningar som avses i artikel 18.1 och artikel 18.6 andra stycket i förordning (EU) nr 596/2014 när ny insiderinformation identifieras.
(6) För att minska den administrativa bördan och undvika dubbla poster i de insiderförteckningar som avses i artikel 18.1 och artikel 18.6 andra stycket i förordning (EU) nr 596/2014 med avseende på personer som, på grund av sin funktion eller befattning inom ett företag, alltid har tillgång till all insiderinformation (personer som har permanent tillgång till all insiderinformation), bör det vara möjligt att förteckna dessa personer i ett tilläggsavsnitt i insiderförteckningen (avsnittet om personer som har permanent tillgång till all insiderinformation). Eftersom det avsnittet bör vara av en annan art än de händelsebaserade avsnitten i insiderförteckningen bör det inte upprättas varje gång ny insiderinformation identifieras. I stället bör det avsnittet ange datum och klockslag för när en person som har permanent tillgång till all insiderinformation gavs, och upphörde att ha, permanent tillgång till all insiderinformation. Ett företag som beslutar att upprätta och uppdatera ett avsnitt om personer som har permanent tillgång till all insiderinformation bör inte inkludera de personer som förtecknas i det avsnittet i insiderförteckningens händelsebaserade avsnitt också, eftersom dessa personer anses ha permanent tillgång till all insiderinformation.
(7) Eftersom det enligt artikel 18.6 första stycket i förordning (EU) nr 596/2014 är tillåtet för emittenter vars finansiella instrument har tagits upp till handel på en tillväxtmarknad för små och medelstora företag att i sina insiderförteckningar ta med endast de personer som, på grund av sin funktion eller befattning hos emittenten, har regelbunden tillgång till insiderinformation, bör de insiderförteckningar som avses i den bestämmelsen inte innehålla separata händelsebaserade avsnitt. I stället bör de förteckna alla personer som har regelbunden tillgång till insiderinformation och för var och en av dem ange datum och klockslag då personen i fråga gavs, och upphörde att ha, regelbunden tillgång till insiderinformation. Följaktligen bör insiderförteckningen inte ändras varje gång specifik insiderinformation framkommer, såvida inte förteckningen över personer som har regelbunden tillgång till insiderinformation ändras.
(8) Denna förordning är förenlig med de grundläggande rättigheter och principer som erkänns i Europeiska unionens stadga om de grundläggande rättigheterna, särskilt rätten till skydd av personuppgifter. Behandling av personuppgifter enligt denna förordning bör ske i enlighet med unionsrätten avseende skydd av personuppgifter. Därför bör all behandling av personuppgifter som de behöriga myndigheterna utför vid tillämpning av denna förordning utföras i enlighet med Europaparlamentets och rådets förordning (EU) 2016/679.
(9) För att säkerställa att insiderförteckningarna kan göras tillgängliga för den behöriga myndigheten snarast möjligt på begäran och att de alltid kan uppdateras utan dröjsmål, bör insiderförteckningar bevaras i elektronisk form. Den elektroniska formen bör säkerställa att informationen i insiderförteckningen förblir konfidentiell. För att undvika en oproportionerlig administrativ börda för emittenter vars finansiella instrument har tagits upp till handel på en tillväxtmarknad för små och medelstora företag bör sådana emittenter inte vara skyldiga att upprätta och uppdatera insiderförteckningen i elektronisk form, förutsatt att fullständigheten, konfidentialiteten och integriteten hos informationen i insiderförteckningen säkerställs.
(10) För att minska den administrativa bördan i samband med översändandet av insiderförteckningar till den behöriga myndigheten bör de behöriga myndigheterna själva fastställa sådana specifika elektroniska överföringsmedel som säkerställer förteckningarnas konfidentialitet.
(11) Europeiska datatillsynsmannen har rådfrågats i enlighet med artikel 42.1 i Europaparlamentets och rådets förordning (EU) 2018/1725 och avgav ett formellt yttrande den 4 februari 2026.
(12) Denna förordning grundar sig på det förslag till tekniska genomförandestandarder som Europeiska värdepappers- och marknadsmyndigheten (Esma) har överlämnat till kommissionen.
(13) Esma har genomfört öppna offentliga samråd om det förslag till tekniska genomförandestandarder som denna förordning baseras på och har inhämtat råd från den intressentgrupp för värdepapper och marknader som inrättats genom artikel 37 i Europaparlamentets och rådets förordning (EU) nr 1095/2010. Esma analyserade inte de potentiella kostnaderna och fördelarna, eftersom detta skulle ha varit oproportionerligt i förhållande till ändringarnas förväntade inverkan på marknadsaktörerna.
HÄRIGENOM FÖRESKRIVS FÖLJANDE.
Artikel 1 – Insiderförteckning som avses i artikel 18.1 i förordning (EU) nr 596/2014
1. Den insiderförteckning som avses i artikel 18.1 i förordning (EU) nr 596/2014 ska innehålla ett avsnitt som är specifikt för varje insiderinformation och ska upprättas och hållas uppdaterat i enlighet med mall 1 i bilaga I till den här förordningen.
2. Med avvikelse från punkt 1 ska personer som på grund av sin funktion eller befattning har permanent tillgång till all insiderinformation få anges separat i insiderförteckningen i ett avsnitt om personer som har permanent tillgång till all insiderinformation. Det avsnittet ska upprättas och hållas uppdaterat i enlighet med mall 2 i bilaga I till den här förordningen. Om ett avsnitt om personer som har permanent tillgång till all insiderinformation upprättas och hålls uppdaterat, ska de personer som anges där inte ingå i det avsnitt i insiderförteckningen som avses i punkt 1.
3. Den insiderförteckning som avses i artikel 18.1 i förordning (EU) nr 596/2014 ska bevaras i elektronisk form som alltid säkerställer att
a) tillgången till insiderförteckningen är begränsad till tydligt identifierade personer som på grund av sin funktion eller befattning behöver denna tillgång,
b) den information som ingår är korrekt och hålls uppdaterad,
c) tidigare versioner av insiderförteckningen finns tillgängliga.
4. Den behöriga myndigheten ska på sin webbplats ange med vilket elektroniskt medel den insiderförteckning som avses i artikel 18.1 i förordning (EU) nr 596/2014 ska översändas till den behöriga myndigheten. Det elektroniska medlet ska säkerställa att fullständigheten, integriteten och konfidentialiteten hos informationen i insiderförteckningen alltid upprätthålls under överföringen av förteckningen till den behöriga myndigheten.
5. Emittenter, deltagare på marknaden för utsläppsrätter, auktionsplattformar, auktionsförrättare, auktionsövervakare och personer som handlar på deras vägnar eller för deras räkning ska bevara de personuppgifter som rör personer som förekommer på den insiderförteckning som de upprättar och uppdaterar i enlighet med artikel 18.1 i förordning (EU) nr 596/2014 i högst fem år efter det att en person har upphört att vara uppförd på deras insiderförteckning.
En behörig myndighet som har mottagit en insiderförteckning som överlämnats i enlighet med artikel 18.1 c i förordning (EU) nr 596/2014 ska inte bevara personuppgifter om personer som förekommer på den insiderförteckningen längre än vad som är nödvändigt för att den ska kunna utföra sina tillsynsuppgifter och ska regelbundet se över behovet av att bevara dessa uppgifter.
Artikel 2 – Insiderförteckningar som avses i artikel 18.6 i förordning (EU) nr 596/2014
1. De insiderförteckningar som avses i artikel 18.6 första stycket i förordning (EU) nr 596/2014 ska upprättas och hållas uppdaterade i enlighet med mallen i bilaga II till den här förordningen.
2. De insiderförteckningar som avses i artikel 18.6 andra stycket i förordning (EU) nr 596/2014 ska innehålla ett avsnitt som är specifikt för varje insiderinformation och ska upprättas och hållas uppdaterade i enlighet med mall 1 i bilaga I till den här förordningen.
Genom undantag från första stycket, ska personer som på grund av sin funktion eller befattning hos emittenten har permanent tillgång till all insiderinformation få anges separat i insiderförteckningen i ett avsnitt om personer som har permanent tillgång till all insiderinformation. Det avsnittet ska upprättas och hållas uppdaterat i enlighet med mall 2 i bilaga I till den här förordningen. Om ett avsnitt om personer som har permanent tillgång till all insiderinformation upprättas och hålls uppdaterat, ska de personer som anges där inte ingå i det avsnitt i insiderförteckningen som avses i första stycket.
3. De insiderförteckningar som avses i artikel 18.6 i förordning (EU) nr 596/2014 ska bevaras i en form som säkerställer att fullständigheten, integriteten och konfidentialiteten hos informationen i dessa förteckningar alltid upprätthålls under överföringen av dessa förteckningar till den behöriga myndigheten.
4. Emittenter vars finansiella instrument har tagits upp till handel på en tillväxtmarknad för små och medelstora företag ska bevara de personuppgifter som rör personer som förekommer på den insiderförteckning som de upprättar och uppdaterar i enlighet med artikel 18.6 i förordning (EU) nr 596/2014 i högst fem år efter det att en person har upphört att vara uppförd på deras insiderförteckning.
En behörig myndighet som har mottagit en insiderförteckning som har tillhandahållits i enlighet med artikel 18.6 tredje stycket i förordning (EU) nr 596/2014 ska inte bevara personuppgifter om personer som förekommer på den insiderförteckningen längre än vad som är nödvändigt för att den ska kunna utföra sina tillsynsuppgifter och ska regelbundet se över behovet av att bevara dessa uppgifter.
Artikel 3 – Upphävande
Genomförandeförordning (EU) 2022/1210 ska upphöra att gälla.
Hänvisningar till den upphävda förordningen ska anses som hänvisningar till den här förordningen.
Artikel 4 – Ikraftträdande
Denna förordning träder i kraft den tjugonde dagen efter det att den har offentliggjorts i Europeiska unionens officiella tidning.
1 EUT L 173, 12.6.2014, s. 1, ELI: http://data.europa.eu/eli/reg/2014/596/oj.
2 Kommissionens genomförandeförordning (EU) 2016/347 av den 10 mars 2016 om fastställande av tekniska standarder för genomförande med avseende på det exakta formatet för insiderförteckningar och för uppdatering av insiderförteckningar i enlighet med Europaparlamentets och rådets förordning (EU) nr 596/2014 (EUT L 65, 11.3.2016, s. 49, ELI: http://data.europa.eu/eli/reg_impl/2016/347/oj).
3 Europaparlamentets och rådets förordning (EU) 2019/2115 av den 27 november 2019 om ändring av direktiv 2014/65/EU och förordningarna (EU) nr 596/2014 och (EU) 2017/1129 vad gäller främjande av användning av tillväxtmarknader för små och medelstora företag (EUT L 320, 11.12.2019, s. 1, ELI: http://data.europa.eu/eli/reg/2019/2115/oj).
4 Kommissionens genomförandeförordning (EU) 2022/1210 av den 13 juli 2022 om fastställande av tekniska genomförandestandarder för tillämpningen av Europaparlamentets och rådets förordning (EU) nr 596/2014 vad gäller formatet för insiderförteckningar och deras uppdateringar (EUT L 187, 14.7.2022, s. 23, ELI: http://data.europa.eu/eli/reg_impl/2022/1210/oj).
5 Europaparlamentets och rådets förordning (EU) 2024/2809 av den 23 oktober 2024 om ändring av förordningarna (EU) 2017/1129, (EU) nr 596/2014 och (EU) nr 600/2014 för att göra offentliga kapitalmarknader i unionen attraktivare för företag och för att underlätta tillgången till kapital för små och medelstora företag ( EUT L, 2024/2809, 14.11.2024, ELI: http://data.europa.eu/eli/reg/2024/2809/oj).
6 Europaparlamentets och rådets förordning (EU) 2016/679 av den 27 april 2016 om skydd för fysiska personer med avseende på behandling av personuppgifter och om det fria flödet av sådana uppgifter och om upphävande av direktiv 95/46/EG (allmän dataskyddsförordning) (EUT L 119, 4.5.2016, s. 1, ELI: http://data.europa.eu/eli/reg/2016/679/oj).
7 Europaparlamentets och rådets förordning (EU) 2018/1725 av den 23 oktober 2018 om skydd för fysiska personer med avseende på behandling av personuppgifter som utförs av unionens institutioner, organ och byråer och om det fria flödet av sådana uppgifter samt om upphävande av förordning (EG) nr 45/2001 och beslut nr 1247/2002/EG (EUT L 295, 21.11.2018, s. 39, ELI: http://data.europa.eu/eli/reg/2018/1725/oj).
8 Europaparlamentets och rådets förordning (EU) nr 1095/2010 av den 24 november 2010 om inrättande av en europeisk tillsynsmyndighet (Europeiska värdepappers- och marknadsmyndigheten), om ändring av beslut nr 716/2009/EG och om upphävande av kommissionens beslut 2009/77/EG (EUT L 331, 15.12.2010, s. 84, ELI: http://data.europa.eu/eli/reg/2010/1095/oj).
BILAGA I
MALL 1 Mall för de insiderförteckningar som avses i artikel 1.1 och artikel 2.2 första stycket
Beskrivning av den specifika insiderinformation som detta avsnitt avser:
Datum och klockslag då detta avsnitt upprättades (dvs. när den specifika insiderinformationen identifierades): [åååå-mm-dd, tt:mm UTC (koordinerad universell tid)]
Datum och klockslag då detta avsnitt senast uppdaterades: [åååå-mm-dd, tt:mm UTC (koordinerad universell tid)]
Datum för överföring till den behöriga myndigheten: [åååå-mm-dd]
Förnamn på den person som har tillgång till insiderinformation (om det gäller en tredjepartsleverantör av tjänster, förnamn på den fysiska person som är tredjepartsleverantörens kontaktperson) | Efternamn på den person som har tillgång till insiderinformation (om det gäller en tredjepartsleverantör av tjänster, efternamn på den fysiska person som är tredjepartsleverantörens kontaktperson) | Telefonnummer till arbetet (fast direktnummer till arbetet och mobilnummer till arbetet) | Funktion och anledning till att personen har tillgång till insiderinformation | När tillgång gavs (datum och klockslag för när en person gavs tillgång till den specifika insiderinformationen) | När tillgången upphörde (datum och klockslag för när en persons tillgång till den specifika insiderinformationen upphörde) | Nationellt id-nummer (i tillämpliga fall) eller annars födelsedatum
[Text] | [Text] | [Nummer (inga blanksteg)] | [Text som beskriver roll, funktion och anledning till att personen finns med i denna förteckning och, om det gäller en tredjepartsleverantör av tjänster, även företagsnamn och företagsadress] | [åååå-mm-dd, tt:mm UTC] | [åååå-mm-dd, tt:mm UTC] | [Nummer och/eller text eller åååå-mm-dd för födelsedatum]
MALL 2 Mall för det avsnitt om personer som har permanent tillgång till all insiderinformation som avses i artikel 1.2 och artikel 2.2 andra stycket
Datum och klockslag då avsnittet om personer som har permanent tillgång till all insiderinformation upprättades: [åååå-mm-dd, tt:mm UTC (koordinerad universell tid)]
Datum och klockslag då avsnittet om personer som har permanent tillgång till all insiderinformation senast uppdaterades: [åååå-mm-dd, tt:mm UTC (koordinerad universell tid)]
Datum för överföring till den behöriga myndigheten: [åååå-mm-dd]
Förnamn på den person som har tillgång till insiderinformation (om det gäller en tredjepartsleverantör av tjänster, förnamn på den fysiska person som är tredjepartsleverantörens kontaktperson) | Efternamn på den person som har tillgång till insiderinformation (om det gäller en tredjepartsleverantör av tjänster, efternamn på den fysiska person som är tredjepartsleverantörens kontaktperson) | Telefonnummer till arbetet (fast direktnummer till arbetet och mobilnummer till arbetet) | Funktion och anledning till att personen har tillgång till insiderinformation | När tillgång gavs (datum och klockslag för när en person gavs permanent tillgång till all insiderinformation) | När tillgången upphörde (datum och klockslag för när en person upphörde att ha permanent tillgång till all insiderinformation) | Nationellt id-nummer (i tillämpliga fall) eller annars födelsedatum
[Text] | [Text] | [Nummer (inga blanksteg)] | [Text som beskriver roll, funktion och anledning till att personen finns med i detta avsnitt och, om det gäller en tredjepartsleverantör, även företagsnamn och företagsadress] | [åååå-mm-dd, tt:mm UTC] | [åååå-mm-dd, tt:mm UTC] | [Nummer och/eller text eller åååå-mm-dd för födelsedatum]
BILAGA II
Datum och klockslag då insiderförteckningen upprättades: [åååå-mm-dd, tt:mm UTC (koordinerad universell tid)]
Datum och klockslag då insiderförteckningen senast uppdaterades: [åååå-mm-dd, tt:mm UTC (koordinerad universell tid)]
Datum för överföring till den behöriga myndigheten: [åååå-mm-dd]
Förnamn på den person som har tillgång till insiderinformation (om det gäller en tredjepartsleverantör av tjänster, förnamn på den fysiska person som är tredjepartsleverantörens kontaktperson) | Efternamn på den person som har tillgång till insiderinformation (om det gäller en tredjepartsleverantör av tjänster, efternamn på den fysiska person som är tredjepartsleverantörens kontaktperson) | Telefonnummer till arbetet (fast direktnummer till arbetet och mobilnummer till arbetet) | Funktion och anledning till att personen har tillgång till insiderinformation | När tillgång gavs (datum och klockslag för när en person gavs regelbunden tillgång till insiderinformation) | När tillgången upphörde (datum och klockslag för när en persons regelbundna tillgång till insiderinformation upphörde) | Nationellt id-nummer (i tillämpliga fall) eller annars födelsedatum
[Text] | [Text] | [Nummer (inga blanksteg)] | [Text som beskriver roll, funktion och anledning till att personen finns med i denna förteckning och, om det gäller en tredjepartsleverantör av tjänster, även företagsnamn och företagsadress] | [åååå-mm-dd, tt:mm UTC] | [åååå-mm-dd, tt:mm UTC] | [Nummer och/eller text eller åååå-mm-dd för födelsedatum]
Kommissionens genomförandeförordning (EU) 2026/1291 av den 12 juni 2026 om tekniska genomförandestandarder för tillämpningen av Europaparlamentets och rådets förordning (EU) nr 596/2014 vad gäller insiderförteckningars format och om upphävande av kommissionens genomförandeförordning (EU) 2022/1210
1 Text av betydelse för EES.